세계의 대형 상용차(MHCV)용 배기 시스템 시장은 2025년 138억 1,000만 달러에서 2031년까지 208억 5,000만 달러로 확대하며, CAGR 7.11%로 추이할 것으로 예측되고 있습니다. 본 시장은 매니폴드, 머플러, 미립자 포집 필터, 촉매 컨버터 등 소음 저감 및 배기가스 처리 부품의 설계 및 제조를 포괄하고 있습니다. 성장의 주요 요인은 미립자 물질과 질소산화물을 줄이기 위한 복잡한 후처리 장치 도입을 의무화하는 엄격한 국제 배출 기준의 시행입니다. 또한 세계 인프라 및 물류 부문의 지속적인 성장은 차량 교체 수요를 촉진하고 대형 내연기관 차량 및 배기 하드웨어에 대한 안정적인 수요를 보장하고 있습니다.
| 시장 개요 | |
|---|---|
| 예측 기간 | 2027-2031 |
| 시장 규모 : 2025년 | 138억 1,000만 달러 |
| 시장 규모 : 2031년 | 208억 5,000만 달러 |
| CAGR : 2026-2031년 | 7.11% |
| 가장 빠르게 성장하는 부문 | 테일 파이프 |
| 최대 시장 | 아시아태평양 |
그러나 경제 불안과 자동차 생산량 변동으로 인해 시장은 큰 역풍을 맞고 있습니다. 높은 금리와 운영 비용 상승으로 인해 상용차 부문이 축소되어 배기 파이프 제조업체의 잠재 시장이 실질적으로 축소되고 있습니다. 예를 들어 유럽자동차산업협회(ACEA)의 보고서에 따르면 2024년 EU 역내 신규 트럭 등록대수는 6.3% 감소한 32만 7,896대를 기록할 것으로 예측됩니다. 이러한 감소 추세는 거시경제적 압박이 차량 조달을 지연시키고 배기 시스템 시장의 성장을 억제할 수 있다는 점을 강조하고 있습니다.
세계 배기가스 규제 강화는 대형 상용차(MHCV) 배기 시스템 시장의 주요 촉진요인으로 작용하고 있습니다. 세계 각국의 규제 당국은 미립자 물질과 질소산화물에 대해 더욱 엄격한 제한을 가하고 있으며, 제조업체들은 디젤 미립자 필터(DPF)와 선택적 촉매 환원(SCR)과 같은 첨단 후처리 기술을 채택할 수밖에 없습니다. 이러한 규제 요건은 고부가가치 배기 시스템 구조를 요구하고 있으며, OEM 업체들이 규제를 준수하기 위해 노력하는 가운데 공급업체의 차량당 매출이 증가하는 결과를 낳고 있습니다. 예를 들어 미국 환경보호청(EPA)은 2024년 3월 '대형 차량 온실가스 배출 기준 - 3단계' 규정에 따라 2027년형 대형 차량에 대한 보다 엄격한 배출 기준을 확정하여 북미의 고급 배출가스 제어 하드웨어에 대한 장기적인 수요를 확보했습니다. 확보했습니다.
동시에 화물 운송 및 물류 부문의 확장은 배기 부품의 지속적인 물량 성장을 주도하고 있습니다. 국제 무역이 활발해짐에 따라 견고한 차량군에 대한 수요가 증가하여 국경 간 공급망에 필요한 대형 트럭의 생산이 촉진되었습니다. 수출 기회를 통해 지역적 둔화를 상쇄하고 있습니다. 중국자동차산업협회(CAAM)의 2025년 1월 데이터에 따르면 2024년 중국 상용차 수출량은 전년 대비 17.5% 증가한 90만 4,000대에 달했습니다. 마찬가지로 인도자동차산업협회(SIAM)의 보고서에 따르면 2024년 인도내 상용차 판매량은 약 95만 대에 달할 것으로 예상되며, 시장 모멘텀을 유지하는 데 있으며, 화물 운송 인프라가 중요한 역할을 할 것으로 예측됩니다.
대형 상용차(MHCV) 배기 시스템 시장은 경제 불안정과 이에 따른 차량 생산량 변동으로 인해 심각한 장벽에 직면해 있습니다. 운영비 상승과 고금리로 인해 물류 및 운송 부문이 압박을 받고 있으며, 운송업체들은 신형 트럭과 버스 구매를 미루는 경향이 있습니다. 이러한 차량 갱신 지연은 상용차 부문의 축소로 이어져 OEM에 직접적인 영향을 미칠 것입니다. 배기 시스템 시장은 신차 조립과 밀접한 관련이 있으므로 대형 상용차 생산량이 감소하면 촉매 컨버터, 매니폴드, 머플러 등 필수 배기 가스 제어 부품의 주문이 감소합니다.
최근 산업 데이터는 전 세계 판매량 성장을 주도하는 주요 개발도상국의 경기 침체가 얼마나 심각한지 잘 보여주고 있습니다. 최종사용자 수요 감소로 인해 제조업체는 재고 과잉을 피하기 위해 생산량을 줄여야 합니다. 예를 들어 인도자동차판매업연맹(FADA)의 보고서에 따르면 2024년 11월 인도의 대형 상용차 소매 판매량은 전년 동월 대비 11.56% 감소한 2만 4,441대를 기록했습니다. 이러한 자동차 구매의 급격한 감소는 배기 하드웨어 공급업체의 잠재 시장을 제한합니다. 대형 차량 생산량이 감소하면 생산에 필요한 배기 서브 어셈블리의 수량이 직접적이고 불가피하게 감소하기 때문입니다.
수소 내연기관용 배기 시스템 개발은 제조업체들이 탄소 제로 연료를 위해 연소 기술을 적용하면서 부품 설계를 근본적으로 재구성하고 있습니다. 기존 디젤 엔진과 달리 수소 연소는 특유의 음향 특성과 높은 수증기 함량의 배기가스를 발생시키기 때문에 특수한 소음 구조와 첨단 내식 합금을 사용하는 것이 필수적입니다. 이러한 기술적 전환을 통해 배출가스 제어 하드웨어는 수소 추진 특유의 화학적, 열적 스트레스를 견디면서 내구성을 유지할 수 있습니다. 2025년 3월 더 힌두(The Hindu) 보도에 따르면 타타모터스는 이러한 추세를 구체화하여 주요 화물 운송 노선에서 성능 검증을 위해 내연기관 모델을 포함한 16대의 수소 동력 차량으로 구성된 차량 그룹을 도입했습니다.
또한 콜드 스타트용 전기 가열 촉매의 도입은 점화 직후 질소산화물 수준을 거의 제로에 가깝게 만드는 차세대 배출가스 규제를 충족하기 위한 중요한 기술 동향으로 부상하고 있습니다. 저부하 도시 주행이나 콜드 스타트에서는 수동 배기 열이 충분하지 않은 경우가 많기 때문에 공급업체는 촉매의 온도를 빠르게 높이기 위해 활성 전기 가열 요소를 후처리 구조에 직접 통합하고 있습니다. 이러한 능동적인 열 관리로 엔진의 작동 조건에 관계없이 최적의 오염물질 변환 효율을 보장합니다. 이러한 혁신의 좋은 예로서, Cummins는 2025년 4월에 48V 교류 발전기로 구동되는 2개의 5kW 전기 히터로 구동되는 새로운 후처리 설계를 발표하여 2027년 표준을 준수하기 위한 신속한 촉매 활성화를 보장합니다.
The Global Medium & Heavy Commercial Vehicles (MHCV) Exhaust System Market is projected to expand from USD 13.81 Billion in 2025 to USD 20.85 Billion by 2031, reflecting a CAGR of 7.11%. This market encompasses the engineering and production of noise attenuation and emission treatment components, such as manifolds, mufflers, particulate filters, and catalytic converters. Growth is primarily driven by the enforcement of strict international emission standards, which require the adoption of complex after-treatment devices to reduce particulate matter and nitrogen oxides. Additionally, the ongoing growth of global infrastructure and logistics sectors fuels the need for fleet renewal, ensuring steady demand for heavy-duty internal combustion engine vehicles and their exhaust hardware.
| Market Overview | |
|---|---|
| Forecast Period | 2027-2031 |
| Market Size 2025 | USD 13.81 Billion |
| Market Size 2031 | USD 20.85 Billion |
| CAGR 2026-2031 | 7.11% |
| Fastest Growing Segment | Tailpipe |
| Largest Market | Asia Pacific |
However, the market faces significant headwinds due to economic instability and volatility in vehicle production volumes. High interest rates and rising operational costs have caused a contraction in the commercial vehicle sector, effectively shrinking the addressable market for exhaust manufacturers. For instance, the European Automobile Manufacturers' Association (ACEA) reported a 6.3% decline in new EU truck registrations in 2024, amounting to 327,896 units. This downturn highlights how macroeconomic pressures can delay fleet procurement, subsequently restraining the growth of the exhaust system market.
Market Driver
The implementation of stringent global emission regulations serves as the primary catalyst for the MHCV exhaust system market. Regulatory authorities worldwide are imposing tighter limits on particulate matter and nitrogen oxides, forcing manufacturers to adopt advanced after-treatment technologies like Diesel Particulate Filters (DPF) and Selective Catalytic Reduction (SCR). These mandates require higher-value exhaust architectures, thereby increasing revenue per vehicle for suppliers as OEMs work to ensure compliance. For example, the U.S. Environmental Protection Agency (EPA) finalized stricter emission standards for model year 2027 heavy-duty vehicles in March 2024 under the 'Greenhouse Gas Emissions Standards for Heavy-Duty Vehicles - Phase 3' rule, securing long-term demand for sophisticated emission control hardware in North America.
Concurrently, the expansion of the freight transportation and logistics sectors is driving sustained volume growth for exhaust components. As global trade intensifies, the demand for robust fleet capabilities rises, boosting the production of heavy-duty trucks needed for cross-border supply chains and offsetting regional slowdowns through export opportunities. Data from the China Association of Automobile Manufacturers (CAAM) in January 2025 showed that Chinese commercial vehicle exports jumped by 17.5% year-on-year in 2024, reaching 904,000 units. Similarly, the Society of Indian Automobile Manufacturers (SIAM) reported domestic commercial vehicle sales of approximately 950,000 units in India during 2024, underscoring the vital role of freight infrastructure in maintaining market momentum.
Market Challenge
The MHCV exhaust system market encounters a significant obstacle due to economic instability and the resulting volatility in vehicle production volumes. Rising operational costs and high interest rates are placing pressure on the logistics and transportation sectors, leading fleet operators to postpone the purchase of new trucks and buses. This delay in fleet renewal causes a contraction in the commercial vehicle sector, which directly impacts original equipment manufacturers (OEMs). Because the exhaust system market is inextricably linked to new vehicle assembly, any reduction in MHCV manufacturing output results in fewer orders for essential emission control components, including catalytic converters, manifolds, and mufflers.
Recent industrial data highlights the severity of this downturn in key developing regions that typically drive global volume growth. A decline in end-user demand forces manufacturers to scale back production to avoid inventory surpluses. For instance, the Federation of Automobile Dealers Associations (FADA) reported an 11.56% year-over-year decrease in retail sales of heavy commercial vehicles in India in November 2024, totaling 24,441 units. This sharp contraction in vehicle uptake limits the addressable market for exhaust hardware suppliers, as the reduced throughput of heavy-duty vehicles leads to a direct and unavoidable drop in the volume of exhaust sub-assemblies required for production.
Market Trends
The development of hydrogen internal combustion engine exhausts is fundamentally reshaping component engineering as manufacturers adapt combustion technology for zero-carbon fuels. Unlike traditional diesel engines, hydrogen combustion generates exhaust with unique acoustic properties and high water vapor content, necessitating the use of specialized muffling architectures and advanced corrosion-resistant alloys. This technological shift ensures that emission control hardware can withstand the specific chemical and thermal stresses of hydrogen propulsion while remaining durable. As reported by The Hindu in March 2025, Tata Motors illustrated this trend by deploying a fleet of 16 hydrogen-powered vehicles, including internal combustion engine models, to validate their performance across major freight corridors.
Additionally, the deployment of electrically heated catalysts for cold starts has emerged as a crucial technical trend to meet next-generation emission mandates requiring near-zero nitrogen oxide levels immediately upon ignition. Since passive exhaust heat is often insufficient during low-load urban driving or cold starts, suppliers are integrating active electric heating elements directly into the aftertreatment architecture to rapidly raise catalyst temperatures. This active thermal management ensures optimal pollutant conversion efficiency regardless of engine operating conditions. Exemplifying this innovation, Cummins Inc. introduced a new aftertreatment design in April 2025 featuring two 5kW electric heaters powered by a 48V alternator to guarantee rapid catalytic activation for compliance with 2027 standards.
Report Scope
In this report, the Global Medium & Heavy Commercial Vehicles Exhaust System Market has been segmented into the following categories, in addition to the industry trends which have also been detailed below:
Company Profiles: Detailed analysis of the major companies present in the Global Medium & Heavy Commercial Vehicles Exhaust System Market.
Global Medium & Heavy Commercial Vehicles Exhaust System Market report with the given market data, TechSci Research offers customizations according to a company's specific needs. The following customization options are available for the report: