2022년 보험 시장 규모는 6조 3,133억 3,000만 달러로, 2024년부터 2030년까지 CAGR 9.21%로 성장해 2030년에는 12조 7,269억 6,000만 달러에 달할 것으로 예측됩니다. 세계 경제의 성장과 도시화는 보험 시장의 중요한 촉진요인 중 하나입니다. 많은 국가에서 가처분 소득이 증가하고 있기 때문에 더 많은 사람들이 보험에 가입할 수 있으며, 도시화로 인해 교통 밀도 상승, 재산 절도, 환경 재해 등의 위험에 노출될 수 있는 기회 또한 증가하고 있습니다. 세계 각국의 정부도 보험 시장의 성장을 가속하는데 있어 매우 중요한 역할을 하고 있습니다. 보험 가입을 촉진하는 규제적 이니셔티브와 인센티브는 보험회사에 유리한 환경을 만들어 개인과 기업이 잠재적인 위험으로부터 스스로 보호하도록 장려합니다. 본 보고서는 세계 보험 시장을 종합적으로 평가한 것으로 주요 부문, 동향, 촉진요인, 억제요인, 경쟁 구도, 주요 시장 요인 등을 종합적으로 분석했습니다.
세계 보험 시장 정의
보험이란 개인이나 단체가 보험회사로부터 보험계약이라는 형태로 금전적인 보호나 환불을 받는 계약입니다. 보험회사는 고객의 위험을 공동 부담하도록 하여 피보험자의 지불 부담을 낮춥니다. 보험 계약은 피보험자의 재산에 대한 손해, 또는 제3자에 대한 손해나 상해에 대한 배상 책임으로 인한 크고 작은 금전적 손실의 위험으로부터 보호하기 위해 사용됩니다. 보험 계약은 여러 유형에서 선택할 수 있으며 거의 누구나 어떠한 기업이라도 가격에 따라 보험에 가입해주는 보험회사를 찾을 수 있습니다.
자동차보험, 건강보험, 주택보험, 생명보험은 가장 흔한 개인 보험의 형태입니다. 보험이란 경제적 손실로부터 자신을 보호하는 방법으로 경제적 위협을 예측·평가하고 그 영향을 최소한으로 억제하기 위한 해결책을 제공합니다. 모든 보험에는 세 가지 중요한 요소(보험료, 보장한도, 면책금)가 있습니다.
보험료는 보험계약에 드는 비용이며 보통 월별 비용으로 표시됩니다. 보장한도는 보험계약에 따라 보험회사가 보상 대상인 손해에 대해 지불하는 최대 한도금액으로 특정 기간(연간 또는 보험 기간내), 특정 손해 또는 상해 또는 전체 보험 기간(평생한도라고도 함)에 대해 설정할 수 있습니다. 면책금은 보험계약자가 지불해야 하는 미리 정해진 금액입니다. 면책금은 소액의 청구를 여러번 제출하는 것을 막기 위해 설정합니다.
세계 보험 시장 개요
세계적인 보험금 청구 건수 증가는 시장 확대의 주요 요인 중 하나입니다. 세계 소비자가 가장 많이 이용하는 보험금 청구 분야는 자동차보험, 생명보험, 재산보험입니다. 보험에 기술을 활용하면 제품 비용을 낮추고 기업 수익성을 높이며 새로운 리스크 풀을 만들 수 있습니다. 인력, 시간 및 비용을 줄이기 위해 보험회사는 전통적인 업무와 일상 업무 과정에 디지털 기술을 통합하기 시작했습니다. 개발 도상국과 신흥국의 보험 업계가 고도화됨에 따라 디지털 솔루션이 보험 공급망에 도입되어 비즈니스 효율성과 수익성이 향상 될 가능성이 높습니다.
신흥국에서는 가처분소득 증가로 금융의식이 높아지고 장기적인 자금계획이 요구됩니다. 특히 생명보험은 사랑하는 사람을 지키고 경제적인 미래를 확보하고자 하는 개인의 인기를 모으고 있습니다. 또한 생명보험 상품에는 저축보험이나 투자연동형 보험 등 투자 요소가 포함되어 있는 경우가 많습니다. 이러한 상품은 계약자에게 저축을 축적하거나 장기간에 걸쳐 금융시장의 성장에 참여할 수 있는 기회를 제공합니다. 이처럼 신흥국에서는 가처분소득과 구매력이 증가하고 있으며 보험 시장에 많은 성장 기회가 생겨나고 있습니다.
규정 준수는 보험회사가 세계 시장에서 직면하는 주요 억제요인입니다. 고도로 규제된 업계이기 때문에 보험회사는 다양한 관할 부처에 걸친 복잡한 법률, 규제, 감독 체제를 통과해야 합니다. 이러한 규정을 준수하는 것은 소비자보호, 금융안정, 그리고 보험업계 전반의 건전성을 보장하는 데 필수적입니다. 그러나 규제요건을 충족하는 데는 시간과 비용이 들고 보험업무의 다양한 측면에 영향을 미치는 문제가 있습니다.
이러한 과제에도 불구하고 사이버보험에 대한 수요 증가는 예측 기간 동안 시장에 다양한 성장 기회를 가져올 것으로 예상됩니다. 사이버보험은 조직을 사이버 위협으로부터 보호하기 위한 상품으로, 일반적인 보험상품이나 상업 배상 책임 상품에서는 다루지 않는 정보 거버넌스, IT 인프라, 정보 정책에 대한 인터넷 기반 공격으로 인해 발생하는 비용으로부터 기업을 보호합니다.
Insurance Market size was valued at USD 6,313.33 Billion in 2022 and is projected to reach USD 12,726.96 Billion by 2030, growing at a CAGR of 9.21% from 2024 to 2030. The growing global economy, coupled with urbanization, are some of the significant drivers of the insurance market. Rising disposable incomes in many countries enable more people to afford insurance coverage, while urbanization leads to increased exposure to risks, such as higher traffic density, property theft, and environmental hazards. Governments around the world also play a pivotal role in driving insurance market growth. Regulatory initiatives and incentives to promote insurance coverage create a favorable environment for insurers and encourage individuals and businesses to protect themselves against potential risks. The Global Insurance Market report provides a holistic evaluation of the market. The report offers a comprehensive analysis of key segments, trends, drivers, restraints, competitive landscape, and factors that are playing a substantial role in the market.
Global Insurance Market Definition
Insurance is a contract in which an individual or entity receives financial protection or reimbursement from an insurance firm in the form of a policy. The company pooled the risks of its clients to make payments more affordable to the insured. Insurance policies are used to protect against the risk of big and small financial losses resulting from damage to the insured's property or liability for damage or injury to a third party. There are many different types of insurance policies from which to choose, and almost anyone or any business can find an insurance company willing to insure them for a price.
Auto, health, homeowners, and life insurance are the most frequent forms of personal insurance policies. Car insurance is required by law in the United States, and most individuals have at least one of these forms of insurance. Insurance is the method of safeguarding from financial loss. It is in total the way of forecasting and evaluating the financial risks involves, with the solutions to minimize the effect. An insurer is an entity that provides the insurance and risk management measures such as deductibles, contractual requirements, premium credit incentives. Any type of insurance has three essential components (premium, policy limit, and deductible).
The premium is the cost of a policy, which is usually expressed as a monthly cost. The premium is determined by the insurer based on the risk profile of you or your business, which may include creditworthiness. The policy limit is the most an insurer will pay for a covered loss under a policy. Maximums could be established for a certain time period (e.g., annual or policy term), for a particular loss or injury, or for the whole policy term (also known as the lifetime maximum). The deductible is a pre-determined amount that the policyholder must pay before the insurance company will pay a claim. Deductibles act as a deterrent to submitting a large number of small claims.
Our reports include actionable data and forward-looking analysis that help you craft pitches, create business plans, build presentations and write proposals.
Global Insurance Market Overview
One of the primary factors driving market expansion is the growing number of insurance claims worldwide. The most popular insurance claims secured by consumers globally are auto, life, and home. The use of technology in insurance can lower the cost of goods, increase the profitability of firms, and enable access to new risk pools. To decrease human efforts, time, and costs, insurance companies have started integrating digital technologies into their traditional operations and daily workflows. As insurance industries in developing and emerging nations become more sophisticated, digital solutions are likely to percolate down through the insurance supply chain, improving operational efficiency and, ultimately, profitability, as is already happening in more established markets.
Rising disposable income in emerging countries leading to increased financial consciousness and a desire for long-term financial planning. Life insurance, in particular, gaining popularity as individuals seeking ways to protect their loved ones and secure their financial future. Additionally, life insurance products often come with investment components, such as savings or investment-linked insurance policies. These offerings provide an opportunity for policyholders to accumulate savings or participate in the growth of financial markets over time. Thus, with increasing disposable income and purchasing power in emerging creating numerous growth opportunities for the insurance market.
Regulatory compliance is a significant restraint that insurance companies face in the global market. As a highly regulated industry, insurers must navigate a complex web of laws, regulations, and supervisory frameworks across different jurisdictions. Compliance with these regulations is essential to ensure consumer protection, financial stability, and the overall integrity of the insurance sector. However, meeting regulatory requirements can be time-consuming, costly, and challenging, impacting various aspects of insurance operations.
Despite challenges, growing demand for cyber insurance is anticipated to offer various growth opportunities in the market over the forecast period. Cyber insurance products assist organizations to reduce the risk of cyber threat activity such as data breaches and cyberattacks. It protects firms from the costs of internet-based attacks on information governance, IT infrastructure, and information policy, which are frequently not covered by typical insurance products and commercial liability plans.
Global Insurance Market: Segmentation Analysis.
The Global Insurance Market is segmented based on Type, Organization Size, and Region.
Based on type, the market is segmented into life insurance and non-life insurance. The non-life insurance held the largest market share in 2022. Non-Life Insurance encompasses policies for property, auto, health, liability, and more, providing comprehensive protection against non-life-related risks. The demand for such coverage is driven by regulatory requirements, contractual obligations, economic activities, risk management needs, and affordability. Businesses and individuals alike seek insurance solutions to safeguard assets, ensure compliance, mitigate financial losses, and protect against unforeseen events, making Non-Life Insurance a preferred choice and enabling it to maintain the largest market share in 2022.
Based on organization size, the market is segmented into large enterprises, and small and medium-sized enterprises (SMEs). The Large Enterprises held the largest market share in 2022. Large enterprises typically have higher risk exposure and complex operations, necessitating comprehensive insurance coverage to protect substantial assets and ensure business continuity. Their larger financial capacity allows them to invest more in insurance policies, and they often have contractual obligations and regulatory requirements that demand specific insurance coverage. Additionally, their global operations, employee benefit programs, and bargaining power with insurers contribute to their dominant position in the market. Overall, large enterprises' need for extensive insurance coverage and their ability to meet regulatory and contractual demands enable them to hold the largest market share in 2022.