Stratistics MRC에 따르면, 세계 흑연 시장은 2024년 78억 달러 규모이며, 예측 기간 동안 8.9%의 CAGR로 성장하여 2030년에는 130억 900만 달러에 달할 것으로 예상됩니다.
흑연은 높은 전도성, 윤활성, 내열성으로 알려진 천연 유래의 결정성 탄소입니다. 천연 흑연과 합성 흑연이 모두 존재하며, 천연 흑연은 광상에서 채굴되고, 합성 흑연은 탄소가 풍부한 물질에서 생산됩니다. 흑연은 리튬이온 배터리의 음극재, 제철의 전기로 전극, 고온용 내화물 등에 널리 사용되고 있습니다. 또한 윤활제, 브레이크 라이닝의 성분, 전자기기의 열관리 재료로도 이용되고 있습니다.
국제에너지기구(IEA)에 따르면 2020년 1,100만 대였던 전기자동차는 2030년 1억 4,500만 대에 이를 것으로 예상됩니다.
리튬이온 배터리 수요 증가
리튬이온 배터리의 수요 증가는 흑연이 배터리 음극에 사용되는 주요 재료라는 점에서 흑연 시장을 크게 견인하고 있습니다. 가전제품, 재생에너지 저장, 전기자동차(EV)의 급격한 성장으로 고순도 흑연에 대한 수요는 계속 증가하고 있습니다. 이러한 수요 증가로 인해 흑연의 채굴, 정제, 인조 흑연 생산이 촉진되고 있습니다. 정부와 기업들도 배터리 공급망에 투자하여 흑연의 필요성을 높이고, 최첨단 배터리 기술 및 친환경 흑연 조달에 대한 연구를 촉진하고 있습니다.
환경 문제 및 규제
환경 문제와 엄격한 규제는 제조 비용 상승, 자원 채굴 제한, 공급망 사업 규제 등을 통해 흑연 시장을 방해하고 있습니다. 채굴 및 가공은 더 엄격한 배출 기준과 지속가능성 요구사항의 영향을 받아 운영이 지연되고 수익성이 저하될 수 있습니다. 또한, 탄소 배출 및 폐기물 처리에 대한 정부 규제는 산업 확장 및 경쟁을 저해하고 시장 확대를 제한하고 있습니다.
그래핀 기술의 발전
그래핀 합성의 핵심 원료인 고순도 흑연에 대한 수요가 증가함에 따라 그래핀 기술의 발전이 시장을 주도하고 있습니다. 전자, 에너지 저장, 복합재료 및 코팅 분야의 혁신은 그래핀의 뛰어난 강도, 전도성 및 경량 특성으로 인해 촉진되고 있습니다. 기업들이 고성능 소재, 플렉서블 스크린, 슈퍼커패시터에 그래핀을 사용함에 따라 고품질 흑연의 필요성이 점점 더 커지고 있습니다. 증가하는 시장 수요를 충족시키기 위해 채굴, 정제 및 합성 제조에 대한 투자를 장려하여 흑연의 가치를 높이고 있습니다.
공급망 제약
흑연 산업의 공급망 제약은 원료 부족, 생산 지연, 높은 비용으로 이어져 성장을 저해합니다. 흑연의 가용성은 채굴, 운송, 가공의 중단으로 인해 영향을 받아 전자, 철강, EV 배터리와 같은 부문에 영향을 미칩니다. 공급 문제는 수출 규제와 지정학적 불안정성으로 인해 더욱 악화될 수 있습니다. 이러한 제한은 가격 변동을 유발하고 기업이 대체 공급처를 찾게함으로써 시장의 안정성과 장기 계획에 영향을 미칩니다.
COVID-19의 영향
COVID-19는 공급망 병목 현상, 채굴 활동 감소, 산업 수요 감소를 유발하여 아시아태평양의 흑연 시장을 혼란에 빠뜨렸습니다. 가동 중단은 흑연의 주요 소비 부문인 전기자동차 생산과 철강 제조에 영향을 미쳤습니다. 그러나 팬데믹 이후 회복, 리튬이온 배터리 수요 증가, 청정에너지에 대한 정부의 노력은 시장 성장을 촉진하고 공급망을 안정화하여 흑연 생산 및 가공에 대한 새로운 투자를 촉진했습니다.
예측 기간 동안 윤활유 부문이 가장 클 것으로 예상됩니다.
윤활유 분야는 흑연의 우수한 윤활성, 열 안정성, 극한의 압력에 대한 내성으로 인해 예측 기간 동안 가장 큰 시장 점유율을 차지할 것으로 예상됩니다. 흑연 기반 윤활유는 산업 기계, 자동차 응용 분야 및 기존 오일이 고장나는 고온 환경에서 널리 사용됩니다. 특히 금속 가공, 광업 및 항공우주 분야에서 건식 윤활유 및 고체 윤활유에 대한 수요가 증가하여 흑연 소비가 증가하고 있습니다. 또한, 친환경 윤활유의 발전은 수요를 더욱 증가시켜 시장 성장을 뒷받침하고 있습니다.
예측 기간 동안 야금 분야가 가장 높은 CAGR을 보일 것으로 예상됩니다.
예측 기간 동안 야금 부문이 가장 높은 성장률을 보일 것으로 예상되는 이유는 흑연 전극이 고온 철강 생산을 위한 전기 아크로(EAF)에 필수적이며, 철강 산업이 전기 기반 공정으로 전환함에 따라 수요가 증가할 것으로 예상되기 때문입니다. 또한, 흑연의 내열성과 윤활 특성은 내화물, 금형 및 도가니에 필수적입니다. 산업화 및 인프라 개발의 발전과 함께 고품질 철강 및 합금에 대한 요구가 계속 증가하고 있으며, 이는 야금 분야에서 흑연에 대한 수요를 더욱 증가시키고 있습니다.
예측 기간 동안 에너지 저장 시스템에서 리튬이온 배터리에 대한 수요가 증가함에 따라 북미가 가장 큰 시장 점유율을 차지할 것으로 예상됩니다. 전기 아크로의 흑연 전극에 대한 수요는 또한 이 지역의 철강 부문의 성장에 의해 촉진되고 있습니다. 또한, 지속가능한 에너지 및 국내 흑연 생산을 촉진하는 정부 프로그램으로 인해 수입 의존도가 감소하고 있습니다. 시장 확대는 그래핀을 기반으로 한 응용 분야 개발로 인해 더욱 촉진되고 있습니다. 북미의 하이테크 및 산업용 흑연 시장은 지속가능한 기술에 대한 투자 증가로 인해 안정적인 성장이 예상됩니다.
예측 기간 동안 아시아태평양은 전기자동차(EV) 산업의 수요로 인해 가장 높은 CAGR을 보일 것으로 예상됩니다. 흑연은 내화물 및 주조에 필수적이기 때문에 급속한 산업화, 도시화 및 철강 부문의 성장은 수요를 더욱 증가시킬 것입니다. 압도적인 생산국인 중국이 세계 공급 역학에 영향을 미치면서 첨단 배터리 기술에 대한 투자가 증가하여 시장 성장을 촉진하고 있습니다. 또한, 재생에너지 및 에너지 저장 솔루션을 촉진하기 위한 정부의 노력도 흑연 산업의 확장에 기여하고 있습니다.
According to Stratistics MRC, the Global Graphite Market is accounted for $7.8 billion in 2024 and is expected to reach $13.009 billion by 2030 growing at a CAGR of 8.9% during the forecast period. Graphite is a naturally occurring form of crystalline carbon known for its high conductivity, lubricity, and heat resistance. It exists in both natural and synthetic forms, with natural graphite mined from deposits and synthetic graphite produced from carbon-rich materials. Graphite is widely used in lithium-ion batteries as an anode material, in steelmaking for electric arc furnace electrodes, and in refractories for high-temperature applications. It also serves as a lubricant, a component in brake linings, and a thermal management material in electronics.
According to the International Energy Agency (IEA), the number of electric vehicles on the road is expected to reach 145 million by 2030, up from 11 million in 2020.
Rising Demand for Lithium-Ion Batteries
The increasing demand for lithium-ion batteries is considerably driving the graphite market, as graphite is the major material used in battery anodes. The need for high-purity graphite is only increasing due to the quick growth of consumer electronics, renewable energy storage, and electric vehicles (EVs). Graphite mining, refinement, and synthetic graphite production are being driven by this increase in demand. Governments and businesses are also investing in battery supply chains, which increases the need for graphite and promotes research into cutting-edge battery technologies and environmentally friendly graphite sourcing.
Environmental Concerns and Regulations
Environmental issues and tight restrictions impede the graphite market by raising manufacturing costs, limiting resource extraction, and regulating supply chain operations. Mining and processing are impacted by stricter emission standards and sustainability requirements, which result in operational delays and lower profitability. Further impeding industry expansion and competition are governmental restrictions on carbon emissions and trash disposal, which limits market expansion.
Advancements in Graphene Technology
Advances in graphene technology are propelling the market by increasing demand for high-purity graphite, a critical raw material in graphene synthesis. Innovations in electronics, energy storage, composites, and coatings are being fueled by graphene's exceptional strength, conductivity, and lightweight characteristics. High-quality graphite is becoming more and more necessary as businesses use graphene for high-performance materials, flexible screens, and supercapacitors. In order to fulfill the increasing market demand, investments in mining, refining, and synthetic manufacture are encouraged, which raises the value of graphite.
Supply Chain Constraints
Supply chain constraints in the graphite industry stifle growth by resulting in raw material shortages, production delays, and higher costs. The availability of graphite is impacted by mining, transportation, and processing disruptions, which have an effect on sectors like electronics, steel, and EV batteries. Supply problems are made worse by export restrictions and geopolitical instability. These limitations affect market stability and long-term planning by causing price volatility and compelling businesses to look for alternate sources.
Covid-19 Impact
The COVID-19 pandemic disrupted the graphite market in the Asia-Pacific region by causing supply chain bottlenecks, reduced mining activities, and declining industrial demand. Lockdowns impacted EV production and steel manufacturing, key graphite-consuming sectors. However, post-pandemic recovery, increasing demand for lithium-ion batteries, and government initiatives for clean energy boosted market growth, stabilizing supply chains and driving renewed investments in graphite production and processing.
The Lubricants segment is expected to be the largest during the forecast period
The Lubricants segment is expected to account for the largest market share during the forecast period, due to graphite's excellent lubricity, thermal stability, and resistance to extreme pressures. Graphite-based lubricants are widely used in industrial machinery, automotive applications, and high-temperature environments where conventional oils fail. The growing demand for dry and solid lubricants, especially in metalworking, mining, and aerospace, boosts graphite consumption. Additionally, advancements in environmentally friendly lubricants further propel demand, thereby supporting market growth.
The metallurgy segment is expected to have the highest CAGR during the forecast period
Over the forecast period, the metallurgy segment is predicted to witness the highest growth rate, as graphite electrodes are essential in electric arc furnaces (EAFs) for high-temperature steel production, increasing demand as the steel industry shifts toward electric-based processes. Additionally, graphite's heat resistance and lubricating properties make it crucial in refractories, molds, and crucibles. With growing industrialization and infrastructure development, the need for high-quality steel and alloys continues to rise, further boosting the demand for graphite in metallurgy.
During the forecast period, the North America region is expected to hold the largest market share because of the growing need for lithium-ion batteries in energy storage systems. The need for graphite electrodes in electric arc furnaces is also fueled by the region's growing steel sector. Furthermore, government programs promoting sustainable energy and homegrown graphite production lessen dependency on imports. Market expansion is further aided by developments in graphene-based applications. The market for graphite in high-tech and industrial applications in North America is expected to grow steadily due to rising investments in sustainable technology.
Over the forecast period, the Asia Pacific region is anticipated to exhibit the highest CAGR, owing to demand from the electric vehicle (EV) industry. Rapid industrialization, urbanization, and the growing steel sector further boost demand, as graphite is essential in refractories and foundries. China, a dominant producer, influences global supply dynamics, while rising investments in advanced battery technologies enhance market growth. Additionally, government initiatives promoting renewable energy and energy storage solutions contribute to the expanding graphite industry.
Key players in the market
Some of the key players profiled in the Graphite Market include AMG, Focus Graphite, GrafTech International Ltd., Graphite India Limited, HEG Limited, Mason Resources Inc., Mersen Group, Mitsubishi Chemical Group Corporation., NextSource Materials, Nippon Carbon Co Ltd., Northern Graphite Corp., Nouveau Monde Graphite, NOVONIX Limited, Resonac Holdings Corporation, SGL Carbon, Syrah Resources Limited, Talga Group, Tokai Carbon Co., Ltd., Toyo Tanso Co., Ltd. and Triton Mineral Limited.
In July 2024, Neste and Mitsubishi Corporation have agreed to establish a strategic partnership focusing on developing value chains for renewable chemicals and plastics for and with Japanese brands.
In June 2024, Technip Energies and Mitsubishi Chemical Corporation, announced that they are licensing an improved OXO alcohol technology, named 'OXO M-Process'. OXO alcohols are used as solvents in chemical manufacturing.
In April 2022, Origin Materials, Inc., and Mitsubishi Chemical Holdings Group (MCHG), announced a partnership to develop advanced chemicals and materials built on Origin Materials' patented technology platform.