Stratistics MRC에 따르면 세계의 연자성 재료 시장은 2024년에 899억 8,000만 달러를 차지하고 예측 기간 중 CAGR은 13.2%로 2030년에는 1,893억 3,000만 달러에 달할 것으로 예측되고 있습니다.
연자성 재료는 변화하는 자기장에 대응하여 신속하고 효율적으로 자화 및 소자화할 수 있는 독특한 능력을 가지고 있으므로 전기 및 전자공학에 없어서는 안 될 부품입니다. 한번 자화되면 자화를 유지하는 경자성 재료와 달리 연자성 재료는 높은 투자율과 낮은 보자력을 보여 변압기, 전기 모터, 인덕터, 자기 차폐 등 빠르고 가역적인 자화가 필요한 용도에 이상적입니다.
일본전자정보기술산업협회(JEITA)에 따르면 2023년까지 전 세계 전자-IT 산업 생산액은 3조 4,368억 달러(전년 대비 3% 증가)에 달할 것으로 예상됩니다.
인프라 개발 및 현대화
인프라의 개발과 현대화로 인해 연자성 재료에 대한 수요와 응용이 크게 증가하고 있습니다. 자기장을 효율적으로 유도하고 제어하는 능력으로 잘 알려진 이 소재들은 다양한 인프라 관련 기술에서 중요한 컴포넌트로 사용되고 있습니다. 스마트 그리드, 재생 에너지 시스템, 전기자동차, 통신 네트워크와 같은 인프라의 발전은 전기 에너지의 효율적인 관리와 변환을 필요로 하며, 이는 연자성 재료에 크게 의존하고 있습니다.
원재료의 높은 비용
그러나 철, 니켈, 코발트, 각종 합금 등 주요 원자재 가격이 최근 수년간 상승하고 있습니다. 이러한 원가 상승은 제조업체에 직접적인 영향을 미쳐 생산비 상승으로 이어져 결국 최종 제품 가격에 영향을 미치게 됩니다. 그 결과, 기업은 경쟁력 있는 가격과 수익성을 유지해야 하는 어려움에 직면해 있습니다. 원자재 비용의 변동은 공급망과 생산 계획을 방해하고 시장 수요에 일관되게 대응하려는 노력을 더욱 복잡하게 만들 수 있습니다.
신흥 경제국 수요 증가
신흥 국가 수요 증가는 연자성 재료 시장을 크게 견인하고 있습니다. 인도, 중국, 브라질과 같은 신흥 국가은 급속한 산업화와 도시화로 인해 효율적인 에너지 솔루션과 첨단 전자기기에 대한 수요가 증가하고 있습니다. 연자성 재료는 빠른 자화 및 탈자화 능력으로 잘 알려져 있으며, 이러한 장비의 효율성과 성능을 향상시키는 데 필수적입니다. 또한 이들 경제권이 재생 에너지 확대와 전기자동차 생산에 집중함에 따라 연자성 재료에 대한 수요는 더욱 증가하고 있습니다. 제조업체들은 자기적 특성, 내구성, 비용 효율성을 개선한 소재를 개발하여 이러한 수요 증가에 대응하기 위해 혁신을 거듭하고 있습니다.
희토류 원소의 한정된 가용성
희토류 원소의 한정된 가용량은 연자성 재료의 개발 및 생산에 큰 도전이 되고 있습니다. 전자, 통신, 풍력 터빈, 전기자동차 등 재생에너지 기술에 필수적인 이들 재료는 네오디뮴, 디스프로슘, 사마륨과 같은 희토류 원소에 자기 특성을 크게 의존하고 있습니다. 그러나 이들 원소는 희소할 뿐만 아니라 지역적으로 집중되어 있으며, 전 세계 공급의 대부분이 몇몇 국가, 특히 중국에서 공급되고 있습니다. 이러한 집중은 공급망 취약성과 가격 변동을 야기하고, 이러한 재료에 대한 안정적인 접근에 의존하는 산업에 영향을 미칩니다.
COVID-19 팬데믹은 연자성 재료 부문에 큰 영향을 미쳤습니다. 공장 폐쇄, 운송 제한, 노동력 감소로 인해 공급망은 혼란을 겪었고, 재료 생산 및 유통에 지연이 발생했습니다. 수요 변동과 원자재 부족으로 인한 시장의 불확실성은 상황을 더욱 복잡하게 만들었습니다. 또한 원격 근무로의 전환과 산업 활동의 축소로 인해 초기에는 전체 수요가 감소했지만, 이후 산업계가 새로운 업무 규범에 적응하면서 회복세를 보이고 있습니다.
예측 기간 중 퍼멀로이 부문이 가장 큰 비중을 차지할 것으로 예상됩니다.
예측 기간 중 퍼멀로이 부문이 가장 큰 비중을 차지할 것으로 예상됩니다. 연자성 재료의 일종인 퍼멀로이는 연자성 재료 시장의 성장에 크게 기여하고 있습니다. 일반적으로 철과 다양한 양의 니켈(약 20-80%)로 구성된 합금으로 높은 투자율, 낮은 보자력, 낮은 코어 손실과 같은 우수한 자기적 특성을 가지고 있습니다. 특히 IT 및 통신, 자동차, 재생에너지 등의 산업에서 전자기기 및 전력 시스템의 성능과 효율을 향상시킬 수 있으며, 퍼멀로이 부문 수요가 증가하고 있습니다.
예측 기간 중 산업 부문이 가장 높은 CAGR을 나타낼 것으로 예상됩니다.
예측 기간 중 가장 높은 CAGR을 보일 것으로 예상되는 분야는 산업 부문입니다. 철-실리콘 합금 및 페라이트와 같은 연자성 재료는 전기 모터, 변압기 및 전자기 장비의 효율적인 작동에 중요한 역할을 합니다. 최소한의 에너지 손실(낮은 히스테리시스)로 빠르게 자화 및 탈자화할 수 있으므로 고주파 변압기나 전기자동차 모터와 같이 빈번한 자기장 변화가 필요한 용도에 적합합니다. 최근 추세는 합금화, 미세구조 제어 및 가공 기술을 통해 이러한 재료의 자기적 특성을 개선하는 데 초점을 맞추었습니다. 이러한 개선은 더 높은 투자율, 더 낮은 보자력, 더 낮은 코어 손실 감소를 달성하여 산업 장비의 효율성과 신뢰성을 향상시키는 것을 목표로 합니다.
예측 기간 중 아시아태평양이 가장 큰 시장 점유율을 차지했습니다. 정부와 산업계가 지속가능성과 에너지 효율을 우선순위에 두면서 연자성 재료에 대한 수요가 크게 증가하고 있습니다. 중국, 일본, 한국, 인도와 같은 국가들은 급속한 산업화, 도시화, 첨단 기술 도입으로 시장 확대의 선두에 서 있습니다. 또한 재생 에너지 발전을 촉진하는 구상은 발전 및 배전 시스템에서 연자성 재료에 대한 수요를 더욱 강화하고 있습니다.
유럽은 예측 기간 중 수익성 있는 성장을 보일 것으로 예상됩니다. 유럽 정부는 엄격한 환경 기준과 지원 정책을 통해 산업내 기술 혁신과 지속가능한 관행을 장려하고 있으며, REACH(화학 물질 등록, 평가, 허가 및 제한)와 같은 규제는 재료의 안전한 사용을 보장하고 더 깨끗한 생산 방법을 촉진하며 환경에 미치는 영향을 줄입니다. 또한 첨단 소재 기술 연구개발을 촉진하기 위한 구상은 세계 시장에서 유럽 기업의 경쟁력을 강화하고 있습니다.
According to Stratistics MRC, the Global Soft Magnetic Materials Market is accounted for $89.98 billion in 2024 and is expected to reach $189.33 billion by 2030 growing at a CAGR of 13.2% during the forecast period. Soft magnetic materials are essential components in electrical engineering and electronics due to their unique ability to magnetize and demagnetize quickly and efficiently in response to changing magnetic fields. Unlike hard magnetic materials, which retain their magnetization once magnetized, soft magnetic materials exhibit high permeability and low coercivity, making them ideal for applications where rapid and reversible magnetization is necessary, such as in transformers, electric motors, inductors, and magnetic shielding.
According to the Japan Electronics and Information Technology Industries Association (JEITA), the production by the global electronics and IT industry was expected to reach USD 3,436.8 billion, with a growth rate of 3 percent year on year, by 2023.
Development and modernization of infrastructure
The development and modernization of infrastructure have significantly enhanced the demand and application of soft magnetic materials. These materials, known for their ability to efficiently direct and control magnetic fields, are crucial components in a wide array of infrastructure-related technologies. Advancements in infrastructure, such as smart grids, renewable energy systems, electric vehicles, and telecommunications networks, require efficient management and conversion of electrical energy, which relies heavily on soft magnetic materials.
High cost of raw materials
However, the primary raw materials used in their production, such as iron, nickel, cobalt, and various alloys, have experienced price increases in recent years. This escalation in costs directly impacts manufacturers, leading to higher production expenses and ultimately influencing the final product prices. As a result, companies face challenges in maintaining competitive pricing and profitability. Fluctuations in raw material costs can disrupt supply chains and production planning, further complicating efforts to meet market demand consistently.
Rising demand from emerging economies
The increasing demand from emerging economies is significantly bolstering the market for soft magnetic materials. Emerging economies like India, China, Brazil, and others are experiencing rapid industrialization and urbanization, driving up the need for efficient energy solutions and advanced electronic equipment. Soft magnetic materials, known for their ability to quickly magnetize and demagnetize, are essential in improving the efficiency and performance of these devices. Moreover, as these economies focus on renewable energy expansion and electric vehicle production, the demand for soft magnetic materials further intensifies. Manufacturers are innovating to meet this growing demand by developing materials with improved magnetic properties, durability, and cost-effectiveness.
Limited availability of rare earth elements
The limited availability of rare earth elements poses a significant challenge to the development and production of soft magnetic materials. These materials, crucial for applications in electronics, telecommunications, and renewable energy technologies like wind turbines and electric vehicles, rely heavily on rare earth elements such as neodymium, dysprosium, and samarium for their magnetic properties. However, these elements are not only scarce but also geographically concentrated, with a significant portion of global supply coming from a few countries, particularly China. This concentration creates supply chain vulnerabilities and price volatility, impacting industries that depend on consistent access to these materials.
The COVID-19 pandemic significantly affected the soft magnetic materials sector. Supply chains experienced disruptions due to factory closures, transportation restrictions, and reduced workforce capacity, leading to delays in material production and distribution. Market uncertainties caused by fluctuating demand and raw material shortages further complicated the situation. Additionally, the shift towards remote work and reduced industrial activities initially dampened overall demand but later saw a recovery as industries adapted to new operational norms.
The Permalloy segment is expected to be the largest during the forecast period
Permalloy segment is expected to be the largest during the forecast period. Permalloy, a type of soft magnetic material, is significantly contributing to the growth of the soft magnetic materials market. It is an alloy typically composed of iron and varying amounts of nickel (around 20-80%) and exhibits excellent magnetic properties such as high permeability, low coercivity, and low core loss. The demand for Permalloy segments is rising due to its ability to enhance the performance and efficiency of electronic devices and power systems, particularly in industries like telecommunications, automotive, and renewable energy.
The Industrial segment is expected to have the highest CAGR during the forecast period
Industrial segment is expected to have the highest CAGR during the forecast period. Soft magnetic materials, such as iron-silicon alloys and ferrites, play a crucial role in the efficient operation of electric motors, transformers, and electromagnetic devices. Their ability to magnetize and demagnetize rapidly with minimal energy loss (low hysteresis) makes them ideal for applications requiring frequent magnetic field changes, like in high-frequency transformers and electric vehicle motors. Recent developments focus on improving the magnetic properties of these materials through alloying, microstructural control, and processing techniques. This enhancement aims to achieve higher magnetic permeability, lower coercivity, and reduced core losses, thereby increasing the efficiency and reliability of industrial equipment.
Asia Pacific region commanded the largest share of the market over the projection period. As governments and industries prioritize sustainability and energy efficiency, the demand for soft magnetic materials has grown significantly. Countries like China, Japan, South Korea, and India are at the forefront of this market expansion, driven by rapid industrialization, urbanization, and the adoption of advanced technologies. Moreover, initiatives promoting renewable energy sources further bolster the demand for soft magnetic materials in power generation and distribution systems.
Europe region is estimated to witness profitable growth during the extrapolated period. Through stringent environmental standards and supportive policies, European governments are fostering innovation and sustainable practices within the industry. Regulations such as REACH (Registration, Evaluation, Authorization, and Restriction of Chemicals) ensure the safe use of materials, promoting cleaner production methods and reducing environmental impact. Moreover, initiatives aimed at promoting research and development in advanced materials technology are bolstering the competitiveness of European firms in global markets.
Key players in the market
Some of the key players in Soft Magnetic Materials market include Dexter Magnetic Technologies, Electron Energy Corporation, Carpenter Technology Corporation, Mitsubishi Materials Corporation, TDK Corporation, Hitachi Metals, Ltd, Voestalpine AG, Mate Group and Intermetallics India Pvt. Ltd.
In January 2022, Daido Steel Co., Ltd. has introduced a new product, called STARPAS-50PC2S permalloy foil, which is designed to effectively suppress EMC noise, particularly magnetic noise, at low frequencies below approximately 100kHz. This noise is usually caused by higher frequencies in communication and IoT devices, as well as electric automobiles.
In January 2022, JFE Steel Corporation has also launched Denjiro, which is an insulation-coated pure iron powder for soft magnetic composites. This product is ideally suited to axial gap motors and has been added to their broad lineup of soft magnetic materials.