이 보고서는 세계 주요 지역의 열교환기 시장을 상세하게 분석합니다. 북미, 라틴아메리카, 유럽, 중동 및 아프리카, 아시아태평양의 열교환기 시장에 대해 자세히 설명합니다. 주요 열교환기 유형과 수요를 견인하는 트렌드에 대해서도 논의합니다. 현재 기업들은 기술 이전 제한 등의 문제에 직면해 있습니다. 열교환기를 재생에너지 시스템과 통합하는 것도 과제입니다.
Frost & Sullivan은 기업들이 운영 비용과 환경 부하를 줄이기 위해 에너지 효율적 설계와 친환경 데이터센터에 대한 관심이 높아지고 있다는 점에 주목하고 있습니다. 5G 기술의 보급은 데이터 소비를 증가시켜 보다 견고한 데이터센터 인프라의 필요성을 높입니다. 각 산업에서 디지털화가 진행됨에 따라 데이터 저장 및 데이터 처리 능력에 대한 수요가 증가합니다. 각 지역에서는 정부가 디지털 경제와 스마트시티를 추진하고 데이터센터 인프라에 대한 투자를 촉진하고 있습니다.
이 조사는 데이터센터 내 열교환기의 주요 용도에 대한 통찰력을 제공하고, 기업들이 이 분야의 비즈니스 기회를 더 잘 이해할 수 있도록 돕습니다. 예지보전을 위해 스마트 기술과 IoT 기능을 열교환기에 통합하는 것이 주목받고 있습니다. 데이터 분석이 산업 전반에 걸쳐 중요해지면서 커넥티드 솔루션에 대한 수요가 증가하고 있습니다. 스마트 빌딩의 에너지 효율이 높은 HVAC 시스템에 대한 수요 증가는 열교환기 기술 제품 개발의 원동력이 되고 있습니다.
수익 예측
기본 추정 매출액은 160억 1,690만 달러, 조사 기간인 2024-2029년 CAGR은 6.4%로 예측됩니다.
분석 범위
지난 10년간 에너지 효율과 지속가능성은 열교환기 시장의 대부분의 이니셔티브를 뒷받침하고 기술 발전을 주도해 왔습니다. 이러한 우선순위는 현재 산업계가 열교환기 솔루션을 선택하고 도입하는 방식을 형성하고 있습니다. Frost & Sullivan은 북미, 라틴아메리카, 유럽, 중동 및 아프리카(MEA), 아시아태평양(APAC) 등 지역별로 이러한 요인의 영향이 다르다고 지적했습니다.
최종 사용자는 에너지 절약, 유지보수 용이성, 열전도 개선을 우선시하는 반면, 중소 공급업체는 새로운 기술에 대응하고 필요한 투자를 하는 데 어려움을 겪고 있습니다.
기업들은 맞춤형 열교환기 솔루션을 개발하고 유지보수를 간소화하기 위해 자동화 솔루션 제공업체와 협력하는 경우가 늘고 있습니다. 또한, 보다 가벼운 설계를 가능하게 하면서도 장비의 강도를 향상시키는 데에도 주력하고 있습니다.
시장 세분화
열교환기 시장
쉘 & 튜브
가장 일반적인 열교환기이며, 고온 및 고압 용도에 적합합니다. 보통은 강철로 만들어지지만, 일부는 티타늄을 사용하기도 합니다.
개스킷 플레이트 & 프레임
이 열교환기는 넓은 표면적과 유체 유로를 가진 간격이 있는 일련의 얇은 판으로 구성되어 있습니다. 플레이트는 프레임에 장착되고 개스킷으로 단단히 밀봉됩니다.
전체 용접 플레이트
이 열교환기는 기존의 개스킷식 모델로는 대응할 수 없는 부식성 물질을 포함한 극한의 온도와 고압의 응용 분야에 적합합니다. 모든 용접 유형에는 스파이럴형, 하이브리드형, 블록형이 있습니다.
브레이징 플레이트
고온, 고압에 대응하는 열교환기입니다. 기존 판형 열교환기와 달리 브레이징 판형 열교환기(BPHE)는 고무 개스킷이 없기 때문에 더 가혹한 조건에서 작동할 수 있습니다.
공냉식
신뢰할 수 있는 수원이 냉각에 사용할 수 없는 경우, 산업계는 이러한 열교환기를 사용합니다. 이 연구에서는 공정 산업용 공랭식 열교환기, 천연가스 압축기 냉각기 및 공랭식 응축기를 다룹니다.
냉각탑 시스템
이 열교환기는 증발 냉각을 이용하여 상승하는 공기가 하강하는 물을 냉각하는 방식입니다. 이 조사에는 현장 설치형과 공장 조립형 모두 포함되며, 증발식 커패시터는 공장 조립형 열교환기로 분류됩니다.
열교환기 산업에서 전략적 중요 사항의 영향력 상위 3가지
경쟁의 치열함
이유: 전통적인 발전이 여전히 주요 지역을 지배하고 있는 반면, 친환경 에너지원이 빠르게 부상하고 있습니다. 열교환기의 성능은 배출 및 폐열 회수에 직접적인 영향을 미치기 때문에 기계 제조업체는 포트폴리오를 확장하고 보다 완벽한 솔루션을 제공해야 합니다.
프로스트의 관점 성장 분야의 지속적인 산업화가 석유 및 가스, 화학, 발전 분야의 열교환기 수요를 견인하고 있습니다. 현지 생산이 중시되는 가운데, 지역 기업들이 현지 수요에 더 잘 대응하기 위해 열교환기 시장에 진출하고 있어 경쟁이 치열해지고 있습니다.
변혁적 메가트렌드
이유: 재생에너지의 보급이 확대됨에 따라 제조업체들은 진화하는 성능 요구에 대응하기 위해 신소재를 사용하게 될 것입니다. 데이터센터도 수요 증가의 원동력이 되고 있습니다. 향후 10년 동안 기업들은 재생에너지 분야를 더 잘 지원할 수 있는 제품 개발에 투자할 계획입니다.
프로스트의 관점 지속가능성과 탄소 포집의 중요성이 증가함에 따라 제조업체는 대부분의 열교환기 유형에 새로운 재료를 사용하고 있습니다. 재생에너지에 대한 관심이 높아지면서 수소와 같은 신흥 분야에 대한 열교환기 개발의 필요성이 부각되고 있습니다. Frost & Sullivan은 이러한 분야가 산업 장비 제조업체의 큰 성장 원동력이 될 것으로 예측했습니다.
파괴적 기술
이유: 경쟁과 확장성이 요구되는 상황에서 주요 열교환기 공급업체들은 효율성을 유지하기 위한 기술에 투자하고 있습니다. 또한, 제조업체들은 재활용 가능하고 지속 가능한 소재로 전환하고 있습니다. 저배출 기술이 대중화됨에 따라 산업계는 운전 중 배기가스 저감에 도움이 되는 열교환기를 선호할 것으로 보입니다.
프로스트의 관점 공급업체들은 열교환기 수명을 연장하기 위해 예측 유지보수 전략에 점점 더 많은 노력을 기울이고 있습니다. 또한, 바이오매스나 태양광과 같은 재생에너지 분야에 대응하는 열회수 시스템 개발도 진행되고 있습니다. Frost & Sullivan은 공간 제약이 있는 산업에서 소형 열교환기에 대한 수요가 증가하고 있으며, 이는 설계 및 엔지니어링 혁신을 촉진하고 있다고 보고 있습니다.
주요 경쟁사
Alfa Laval AB
SPX FLOW
Kelvion GmbH
Baltimore Aircoil
Balcke-Durr
Hamon
SWEP
Sondex(Danfoss)
Xylem
Boyd Corporation
API Heat Transfer
Reymsa Cooling Towers
Paharpur Cooling Towers
Hisaka
Vahterus
Paul Mueller
Polaris
HRS Heat Exchangers
Johnson Controls International
Taco Comfort Solutions
Chart Industries Inc.
Argentrio
HRS Heat Exchanger
Gunther GmbH & Co. KG
Kinam Engineering
경쟁 환경
경쟁사 수
-열교환기 설계 및/또는 판매에 종사하는 전 세계 300여개 기업
경쟁요소
가격, 성능, 에너지 효율성, 대기업과의 경쟁, 신뢰성, 고객과의 관계
최종 사용자 산업별
석유 및 가스, 발전, 화학, 화학, 식음료, HVAC, 상하수도, 해양 및 조선, 데이터센터, 제약
주요 경쟁사
Alfa Laval, Kelvion, SPX FLOW, Baltimore Aircoil
주요 4개사의 매출 점유율
32.1%
기타 주목할 만한 경쟁사
American Precision Industries(API) Heat Transfer, Tranter SWEAP, and Danfoss
유통 구조
에너지 생산 및 산업 건설(EPIC) 기업 또는 OEM, 직접 판매, 대리점
주목할 만한 M&A
2024년 초, 프랑스 Nexson Group이 Thermowave GmbH를 인수. 마찬가지로 2024년 10월, 빌랜드는 이탈리아에 본사를 둔 쉘 및 튜브형 열교환기 제조업체인 온다(Onda S.p.A.)를 인수했습니다. 알파라발과 쉘은 탄소 포집 및 저장 용도의 효율적인 열교환기를 공동 개발하고 있습니다.
성장 촉진요인
발전 부문우ㅏ 수요 증가
전기자동차(EV)용 소형 열교환기의 등장
에너지 효율 유지 및 향상
규제 요건과 기술 혁신
산업현장에서의 HVAC 사용 증가
성장 억제요인
원자재 가격 변동
높은 초기 비용
규제 및 컴플라이언스 문제
통합, 유지보수 및 운영의 복잡성
성능의 편차
목차
성장 기회 조사 범위
분석 범위
시장 세분화
지역별 시장 세분화
최종사용자 산업 정의
성장 환경 : 열교환기 분야 변혁
왜 성장이 어려워지고 있는가?
The Strategic Imperative 8(TM)
열교환기 산업에 미치는 상위 3대 전략적 과제들의 영향
열교환기 부문 에코시스템
유통 채널
경쟁 환경
주요 경쟁사
성장요인
성장 지표
성장 촉진요인
성장 촉진요인 분석
성장 저해요인
성장 저해요인 분석
예측의 전제조건
매출 예측
매출 예측 분석
제품별 매출 예측
제품별 매출 분석
제품 분석 - 테크놀러지 포커스
지역별 매출 예측
지역별 매출 분석
지역별 주요 열교환기 벤더
지역별 핫스팟
업계별 매출 예측
업계별 매출 예측 디스커션
업계별 열교환기 시장 - 수소
업계별 열교환기 시장 - 석유 및 가스-액화천연가스 LNG
업계별 열교환기 시장 - 데이터센터-코로케이션
업계별 열교환기 시장 - 데이터센터-하이퍼 스켈러
주요 시장 진출기업 - 하이퍼스케일러
업계별 열교환기 시장 - 데이터센터-암호화폐 채굴
매출 분석
매출 점유율 분석
성장 제너레이터 : 북미
성장 지표
매출 예측
업계별 매출 예측
제품 유형별 매출 예측
매출 분석
성장 제너레이터 : 라틴아메리카
성장 지표
매출 예측
업계별 매출 예측
제품 유형별 매출 예측
매출 분석
성장 제너레이터 : 유럽
성장 지표
매출 예측
업계별 매출 예측
제품 유형별 매출 예측
매출 분석
성장 제너레이터 : 중동 및 아프리카
성장 지표
매출 예측
업계별 매출 예측
제품 유형별 매출 예측
매출 예측 분석
성장 제너레이터 : 아시아태평양
성장 지표
매출 예측
업계별 매출 예측
제품 유형별 매출 예측
매출 분석
성장 기회
성장 기회 1: 데이터 센터와 자동차 부문이 주요 수익 창출원으로 부상할 전망
성장 기회 2: 열교환기 제조에 적용되는 신소재가 장기적 성공의 핵심 요소가 될 것
성장 기회 3: 재생에너지 산업 수요에 부응하기 위한 제품 개발 노력 집중
부록과 다음 단계
성장 기회의 이점과 영향
다음 단계
별지 리스트
면책사항
LSH
영문 목차
영문목차
Growing Adoption of Modular Heat Exchangers in Industrial Applications Emphasize Need for Scalability and Flexibility
The study provides a detailed understanding of the global heat exchanger market across all major regions: North America, Latin America, Europe, the Middle East & Africa, and Asia-Pacific. It discusses the major heat exchanger types and trends driving demand. Currently, companies face challenges such as restrictions on technology transfers. Integrating heat exchangers with renewable energy systems also presents challenges.
Frost & Sullivan notes a growing emphasis on energy-efficient designs and green data centers, as companies aim to reduce operational costs and environmental impact. The rollout of 5G technology will boost data consumption and increase the need for more robust data center infrastructure. Increasing digitization across industries drives demand for data storage and processing capabilities. Across regions, governments promote the digital economy and smart cities, encouraging investments in data center infrastructure.
This study provides insights into the major applications of heat exchangers in data centers and will help companies better understand opportunities in this space. Integrating smart technologies and IoT capabilities into heat exchangers for predictive maintenance is gaining prominence. Data analytics is becoming crucial across industries, increasing demand for connected solutions. Rising demand for energy-efficient HVAC systems in smart buildings drives product development in heat exchanger technology.
Revenue Forecast
The revenue estimate for the base year is $16,016.9 million, with a CAGR of 6.4% for the study period from 2024 to 2029.
Scope of Analysis
Over the last decade, energy efficiency and sustainability have underpinned most initiatives in the heat exchanger market, driving technological advancements. These priorities now shape how industries select and implement heat exchanger solutions. Frost & Sullivan notes that the impact of these factors varies across regions, including North America, Latin America, Europe, the Middle East and Africa (MEA), and Asia-Pacific (APAC).
While end users prioritize energy conservation, easy maintenance, and improved heat transfer, smaller suppliers face challenges in keeping pace with new technologies and making the necessary investments.
Companies increasingly collaborate with automation solutions providers to develop customizable heat exchanger solutions and simplify maintenance. They also focus on improving equipment strength while enabling lighter designs.
Market Segmentation
Heat Exchanger Market
Shell and Tube
These heat exchangers are the most common type and best suited for high-temperature, high-pressure applications. They comprise a pressure vessel containing a bundle of metal tubes, usually fabricated from steel, though some use titanium.
Gasketed Plate-and-frame
These heat exchangers consist of a series of thin, spaced plates with large surface areas and fluid flow channels. The plates mount on frames and use gaskets to seal them securely in place.
All-welded Plate
These heat exchangers suit extreme temperatures and high-pressure applications involving corrosive substances that traditional gasketed models cannot handle. The all-welded segment includes spiral, hybrid-type, and block heat exchangers.
Brazed Plate
These heat exchangers handle high temperatures and pressures. Unlike traditional plate heat exchangers, brazed-plate heat exchangers (BPHE) lack rubber gaskets, enabling them to operate under harsher conditions.
Air Cooled
Industries use these heat exchangers when a reliable water source is unavailable for cooling. This study covers air-cooled heat exchangers for process industries, natural gas compressor coolers, and air-cooled condensers.
Cooling Tower Systems
These heat exchangers use evaporative cooling, where ascending air cools water flowing downward. This study includes both field-erected and factory-assembled models, with evaporative condensers classified under factory-assembled heat exchangers.
The Impact of the Top 3 Strategic Imperatives on the Heat Exchanger Industry
Competitive Intensity
Why: While conventional power generation still dominates major regions, green energy sources are rapidly gaining ground. Heat exchanger performance directly affects emissions and waste heat recovery, prompting machinery manufacturers to expand their portfolios and offer more complete solutions.
Frost Perspective: Ongoing industrialization in growth sectors is driving demand for heat exchangers in oil and gas, chemicals, and power generation. With the emphasis on local manufacturing, regional companies are entering the heat exchanger market to better meet local demand, intensifying competition.
Transformative Mega Trends
Why: As renewable energy gains traction, manufacturers use new materials to meet evolving performance needs. Data centers also drive growing demand. Over the next decade, companies plan to invest in product development to better support renewable energy sectors.
Frost Perspective: With sustainability and carbon capture gaining importance, manufacturers are using newer materials across most heat exchanger types. The increasing focus on renewables highlights the need to develop heat exchangers for emerging fields such as hydrogen. Frost & Sullivan forecasts these segments will drive major growth for industrial equipment manufacturers.
Disruptive Technologies
Why: Given competition and scalability demands, major heat exchanger vendors are investing in technologies to maintain efficiency. Manufacturers are also shifting toward recyclable and sustainable materials. As low-emission technologies gain traction, industries are likely to prefer heat exchangers that help reduce emissions during operations.
Frost Perspective: Vendors have increasingly focused on predictive maintenance strategies to extend heat exchanger lifespan. They are also developing heat recovery systems compatible with renewable sectors like biomass and solar. Frost & Sullivan observes rising demand for compact heat exchangers in space-constrained industries, driving innovation in design and engineering.
Key Competitors
Alfa Laval AB
SPX FLOW
Kelvion GmbH
Baltimore Aircoil
Balcke-Durr
Hamon
SWEP
Sondex (Danfoss)
Xylem
Boyd Corporation
API Heat Transfer
Reymsa Cooling Towers
Paharpur Cooling Towers
Hisaka
Vahterus
Paul Mueller
Polaris
HRS Heat Exchangers
Johnson Controls International
Taco Comfort Solutions
Chart Industries Inc.
Argentrio
HRS Heat Exchanger
Gunther GmbH & Co. KG
Kinam Engineering
Competitive Environment
Number of Competitors
~300 globally engaged in design and/or sale of heat exchangers
Competitive Factors
Price, performance, energy efficiency, competition with leading participants, reliability, and customer relationships
End-user Industry Verticals
Oil and gas, power generation, chemicals, food and beverage, HVAC, water and wastewater, marine and shipbuilding, data centers, and pharmaceuticals
Leading Competitors
Alfa Laval, Kelvion, SPX FLOW, Baltimore Aircoil
Revenue Share of Top 4 Competitors
32.1%
Other Notable Competitors
American Precision Industries (API) Heat Transfer, Tranter SWEAP, and Danfoss
Distribution Structure
Energy production and industrial construction (EPIC) companies or OEMs, direct sales, and distributors
Notable Mergers and Acquisitions
In early 2024, France-based Nexson Group acquired Thermowave GmbH. Similarly, in October 2024, Wieland acquired Italy-based Onda S.p.A., a manufacturer of shell and tube heat exchangers. Companies are also collaborating-Alfa Laval and Shell, for example, are jointly developing efficient heat exchangers for carbon capture and storage applications.
Growth Drivers
Rising Demand in the Power Generation Sector
Emergence of Compact Heat Exchangers in Electric Vehicles (EVs)
Sustaining and Improving Energy Efficiency
Regulatory Requirements and Technological Innovation
Growth of HVAC Use in Industrial Settings
Growth Restraints
Volatility in Raw Material Prices
High Initial Costs
Regulatory and Compliance Issues
Complexities in Integration, Maintenance, and Operation
Performance Variability
Table of Contents
Growth Opportunities: Research Scope
Scope of Analysis
Market Segmentation
Market Segmentation by Region
Definition of End-user Industries
Growth Environment: Transformation in the Heat Exchanger Sector
Why is it Increasingly Difficult to Grow?
The Strategic Imperative 8™
The Impact of the Top 3 Strategic Imperatives on the Heat Exchanger Industry
Ecosystem in the Heat Exchanger Sector
Distribution Channels
Competitive Environment
Key Competitors
Growth Generator
Growth Metrics
Growth Drivers
Growth Driver Analysis
Growth Restraints
Growth Restraint Analysis
Forecast Assumptions
Revenue Forecast
Revenue Forecast Analysis
Revenue Forecast by Product
Revenue Forecast by Product Analysis
Product Analysis-Technology Focus
Revenue Forecast by Region
Revenue Forecast by Region Analysis
Key Heat Exchanger Vendors by Region
Regional Hotspots
Revenue Forecast by Industry Vertical
Revenue Forecast Discussion by Industry Vertical
Heat Exchanger Market for Industry Vertical-Hydrogen
Heat Exchanger Market for Industry Vertical-Oil and Gas-Liquefied Natural Gas LNG
Heat Exchanger Market for Industry Vertical-Data Centers-Colocation
Heat Exchanger Market for Industry Vertical-Data Centers-Hyperscalers
Major Market Participants-Hyperscalers
Heat Exchanger Market for Industry Vertical-Datacenters-Crypto-mining
Revenue Share Analysis
Revenue Share Analysis
Growth Generator: North America
Growth Metrics
Revenue Forecast
Revenue Forecast by Industry Vertical
Revenue Forecast by Product Type
Revenue Forecast Analysis
Growth Generator: Latin America
Growth Metrics
Revenue Forecast
Revenue Forecast by Industry Vertical
Revenue Forecast by Product Type
Revenue Forecast Analysis
Growth Generator: Europe
Growth Metrics
Revenue Forecast
Revenue Forecast by Industry Vertical
Revenue Forecast by Product Type
Revenue Forecast Analysis
Growth Generator: Middle East and Africa
Growth Metrics
Revenue Forecast
Revenue Forecast by Industry Vertical
Revenue Forecast by Product Type
Revenue Forecast Analysis
Growth Generator: Asia-Pacific
Growth Metrics
Revenue Forecast
Revenue Forecast by Industry Vertical
Revenue Forecast by Product Type
Revenue Forecast Analysis
Growth Opportunity Universe
Growth Opportunity 1: Data Centers and the Automotive Sector to Become Major Sources of Revenue Generation
Growth Opportunity 2: Newer Materials in the Manufacturing of Heat Exchangers Will Be Essential for Long-term Success
Growth Opportunity 3: Focus on Product Development Efforts to Cater to Renewable Energy Industry
