세계의 개인 건강 보험 시장은 만성 질환 증가, 의료비 지출 확대, 맞춤형 보험 계획에 대한 의식이 높아짐에 따라 개인을 민간 및 공적 보험 선택으로 향하고 있기 때문에 급속한 확대를 계속하고 있습니다. 최신 업계 데이터에 따르면 2024년 시장 규모는 6억 5,450만 달러로 평가되었고, 2025년에는 7억 1,300만 달러로 성장해 2032년까지 13억 9,880만 달러에 달할 것으로 예상되고 있습니다. 예측 기간 중에는 10.1%라는 높은 CAGR을 나타낼 전망입니다. 이 꾸준한 성장은 치명적인 의료비로부터 자신을 보호하기 위해 개인 대응 건강 보험 솔루션에 대한 투자 의욕이 개인간에 증가하고 있음을 반영합니다.
2024년 북미는 의료비 지출 증가, 선진적인 보험 인프라, 개인 보험 플랜의 높은 보급률에 힘입어 67.2%라는 큰 점유율을 차지해 세계 시장을 선도했습니다. 이 지역은 성숙한 보험 생태계와 지원 규제 프레임 워크의 혜택을 받으며 시장 수익에 가장 큰 기여자가되었습니다.
시장 역학
시장 성장 촉진요인
만성 질환 증가에 따른 부담 증가
암, 심혈관질환, 당뇨병, 신경질환 등 장기질환의 유병률 상승으로 입원과 의료처치가 크게 증가하고 있습니다. 노인 인구 증가가 이 부담을 더욱 심각화시키고 있습니다. 미국 질병 예방 관리 센터(CDC)에 따르면, 2022년부터 2023년에 걸쳐 미국에서는 3,670만건의 신규 암 증례가 보고되었습니다. 만성 질환은 정기적인 진찰, 검사, 투약, 수술을 필요로 하기 때문에 개인이 경제적 보호를 요구하여 보험 가입을 증가시키고 있으며, 이는 시장 수요를 견인하고 있습니다.
의료비 증가
의료비는 세계적으로 상승을 계속하고 있습니다. 미국 의료보험·의료보조서비스센터(CMS)에 따르면 2024년 미국 의료비 지출은 1인당 1만 4,570달러에 달했고, 광범위한 보상을 제공하는 민간의료보험 플랜의 필요성을 보였습니다. 유나이티드 헬스 그룹과 시그나 헬스케어 등의 보험사는 다양한 층에 맞춘 새로운 플랜을 급속히 도입하고 있어 시장의 보급을 더욱 촉진하고 있습니다.
시장 성장 억제요인
보험료 증가
수요 증가에도 불구하고 고액 보험료는 여전히 주요 장벽이 되고 있습니다. 의료비 증가와 보험금 청구 건수 증가에 의해 보험료는 상승을 계속하고 있습니다. 많은 개발 도상 지역에서는 합리적인 가격이 과제가 되고 있어 2020년 시점에서 브라질의 개인 중 민간 의료 보험에 가입하고 있던 것은 불과 23%이며, 보급을 제한하고 있습니다. 신흥국에서의 보험급여 내용의 낮은 인지도도 시장 침투를 방해하고 있습니다.
시장 기회
고객 중심 보험 모델로 전환
의료 보험 회사는 다양한 소비자 요구에 부응하기 위해 개별화된 보험 상품의 제공을 확대하고 있습니다. 여기에는 연령별, 질병별, 지역별 플랜이 포함됩니다. 2025년 6월에는 바자지 알리안츠 종합 보험이 지역의 의료 요구와 치료비에 맞춘 주별 의료 보험 상품을 발매했습니다. 이러한 전략은 고객 만족도를 높이고 지속률을 높일 수 있습니다.
디지털 전환과 인슈어텍의 성장
AI, 자동화, 원격 의료 통합과 같은 기술 중심의 혁신이 업계를 변화시키고 있습니다. AI는 부정 감지, 보험금 청구의 자동화, 보험 계약의 개별화 제안에 공헌합니다. 예를 들어, 2025년 4월, 퓨처 제너럴리 인디아 생명 보험은 개인의 건강 요구에 따라 정확한 보장 수준을 결정하는 데 도움을 주는 AI 플랫폼을 도입했습니다.
시장의 과제
사이버 보안 및 데이터 프라이버시 우려
건강보험에서 빅데이터 활용 확대는 사이버공격의 위험을 높입니다. 2021년부터 2023년까지 중국에서는 1,213건의 건강보험 사기가 보고되었으며 데이터 악용 및 사기 관련 위험의 심각성을 반영했습니다. 여러 지역에서 강력한 보험 사기 방지법이 정비되어 있지 않은 것도 소비자의 신뢰를 더욱 손상시키는 요인이 되고 있습니다.
유형별
2024년에는 보험료의 낮음과 폭넓은 보상 범위를 배경으로 건강유지기구(HMO) 플랜이 주류가 되었습니다. 리드웨이 헬스 HMO는 2024년 12월 보상 한도액 200만 달러의 국제 플랜을 도입하여 보급을 촉진했습니다.
우선 공급업체 조직(PPO) 계획은 유연한 네트워크에 대한 수요 증가로 꾸준한 성장이 예상됩니다.
지불자별
미국 인구조사국에 따르면 2024년에는 민간보험 부문이 주도적 입장에 있었고 미국 개인의 65.4%가 민간보험에 가입했습니다.
정부에 의한 보험 제도의 확충에 수반해, 공적 보험의 가입자수도 증가가 전망됩니다.
모드별
2024년에는 개별 대응 서비스와 높은 신뢰성으로 오프라인 부문이 주류가 되어 미국에서는 92만 7,600의 허가 브로커 및 대리점이 영업되었습니다. 반면에 온라인 부문은 편의성과 투명성으로 계속 성장하고 있습니다.
유통 채널별
대행사 부문은 보험 계약의 유통에 중요한 역할을 담당하는 미국 국내 90만 2,500명의 인가 대리점에 의해 시장을 선도하고 있습니다.
북미
북미는 2024년 4억 3,980만 달러로 선두를 차지했습니다. 이는 높은 보험 가입률(2024년 기준에서 미국 거주자의 92%가 건강 보험에 가입)에 의해 지원됩니다. 끊임없는 제품 혁신이 지역 우위를 더욱 강화하고 있습니다.
유럽
만성 질환 증가와 정부의 강력한 조치는 꾸준한 성장을 기대합니다. 예를 들어, 2025년 시점에서 영국에서는 640만명이 심장병을 안고 생활하고 있었습니다.
아시아태평양
의료비의 상승과 고령화 사회의 진전에 의해 이 지역은 가장 급속한 성장이 예상됩니다. 중국만으로도 60세 이상의 인구는 2억 9,700만 명에 달할 전망입니다.
라틴아메리카, 중동, 아프리카
의식이 증가하고 의료비가 증가하고 새로운 규제 조치가 이러한 지역 전체의 성장을 지원합니다.
The global individual health insurance market continues to expand rapidly as rising chronic diseases, increasing healthcare expenditures, and growing awareness of customized insurance plans push individuals toward private and public coverage options. According to the latest industry data, the market was valued at USD 654.5 million in 2024, is projected to grow to USD 713.0 million in 2025, and is expected to reach USD 1,398.8 million by 2032, exhibiting a strong CAGR of 10.1% during the forecast period. This steady growth reflects a rising willingness among individuals to invest in personalized health insurance solutions that protect them against escalating medical expenses.
In 2024, North America dominated the global market, holding a significant 67.2% share, driven by increasing healthcare spending, advanced insurance infrastructure, and a high adoption rate of individual plans. The region benefits from mature insurance ecosystems and supportive regulatory frameworks, making it the largest contributor to market revenue.
Market Dynamics
Market Drivers
Growing Burden of Chronic Diseases
The rising prevalence of long-term illnesses such as cancer, cardiovascular diseases, diabetes, and neurological conditions has significantly increased hospital visits and medical procedures. The growing geriatric population further intensifies this burden. As per the CDC, 36.7 million new cancer cases were reported in the U.S. from 2022 to 2023. As chronic diseases require regular consultations, tests, medications, and surgeries, individuals increasingly seek insurance for financial protection, driving market demand.
Rising Healthcare Expenditure
The cost of medical care continues to rise globally. According to the Centers for Medicare & Medicaid Services (CMS), U.S. healthcare expenditure reached USD 14,570 per person in 2024, strengthening the need for private health insurance plans that offer extensive coverage. Insurance providers such as UnitedHealth Group and Cigna Healthcare are rapidly introducing new plans tailored for various demographics, further boosting market adoption.
Market Restraints
Increasing Premium Costs
Despite rising demand, high insurance premiums remain a key barrier. Premiums continue to rise due to growing healthcare costs and increased claim volumes. In many developing regions, affordability is a challenge-only 23% of individuals in Brazil held private health insurance in 2020, limiting adoption. Limited awareness of insurance benefits in emerging countries also restricts market penetration.
Market Opportunities
Shift Toward Customer-Centric Insurance Models
Health insurers are increasingly adopting personalized insurance offerings to meet diverse consumer needs. These include age-specific, disease-specific, or region-specific plans. In June 2025, Bajaj Allianz General Insurance launched a state-wise health insurance policy, tailored to localized medical needs and treatment costs. Such strategies enhance customer satisfaction and improve retention rates.
Digital Transformation & Insurtech Growth
Technology-driven innovations-AI, automation, and telehealth integration-are transforming the industry. AI helps detect fraud, automate claims, and personalize policy recommendations. For example, in April 2025, Future Generali India Life Insurance launched an AI platform that helps customers determine accurate coverage levels based on individual health needs.
Market Challenges
Cybersecurity & Data Privacy Concerns
The increasing use of big data in health insurance heightens the risk of cyberattacks. Between 2021 and 2023, 1,213 cases of health insurance fraud were reported in China, reflecting the severity of data misuse and fraud-related risks. Lack of strong anti-insurance fraud laws in several regions further hinders consumer trust.
By Type
Health Maintenance Organization (HMO) plans dominated in 2024, supported by lower premiums and broader coverage. Leadway Health HMO launched an international plan in December 2024 with coverage up to USD 2.0 million, boosting adoption.
Preferred Provider Organization (PPO) plans are projected to grow steadily due to increasing preference for flexible networks.
By Payor
The private insurance segment led in 2024 as 65.4% of U.S. individuals were covered under private insurance, according to the U.S. Census Bureau.
Public plans are also expected to rise as governments expand coverage schemes.
By Mode
The offline segment dominated in 2024 due to personalized services and higher trust, with 927,600 licensed brokers and agencies operating in the U.S. The online segment is growing due to convenience and transparency.
By Distribution Channel
The agents segment led the market with 902,500 licensed agents in the U.S. playing a key role in policy distribution.
North America
North America led with USD 439.8 million in 2024, backed by high insurance coverage-92% of U.S. residents had health insurance in 2024. Constant product innovation continues to strengthen regional dominance.
Europe
Increasing chronic disease burden and strong government initiatives promote steady growth. For instance, 6.4 million people in the U.K. were living with heart disease in 2025.
Asia Pacific
The region is set to experience the fastest growth, driven by rising healthcare costs and significant aging populations-China alone has 297 million people aged 60+.
Latin America & Middle East-Africa
Growing awareness, rising healthcare spending, and new regulatory measures support growth across these regions.
Conclusion
From USD 654.5 million in 2024 to USD 713.0 million in 2025, and projected to reach USD 1,398.8 million by 2032, the global individual health insurance market is expanding rapidly. Increasing chronic disease burden, technological innovation, and demand for personalized insurance solutions will continue shaping the industry's future.
Segmentation By Type
By Payor
By Mode
By Distribution Channel
By Region